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盖瑞特成功完成财务重组,新普通股于纳斯达克上市

来源:汽车商业评论(涂彦平)21年5月7日 16:38

5月7日,汽车商业评论获悉,盖瑞特已宣布退出“美国破产法第11章”的破产保护程序,成功完成了财务重组过程,并实施重组计划。该重组计划于2021年4月23日得到了美国纽约南区破产法庭的确认。

在以中桥投资管理的基金和橡树资本管理的基金为首的绝大多数权益相关者的支持下,盖瑞特仍将作为一家上市公司运营,其普通股已于2021年5月3日在纳斯达克上市,股票代码为GTX。

盖瑞特是2018年从霍尼韦尔分拆出来的美国汽车零部件制造商。2020年9月,盖瑞特宣布已根据“美国破产法第11章”申请破产保护,启动财务重组程序,原因是难以负担霍尼韦遗留的石棉索赔争端所产生的沉重债务,加上新冠病毒大流行病的影响。

“重新上市是盖瑞特的一项重大成就,我很高兴重组方案得到了我们所有相关方面的支持。”盖瑞特公司总裁兼首席执行官芮博廉(Olivier Rabiller)说,“贷款人和申请前的债权人得到了全额偿付,盖瑞特在整个重组过程中没有中断运营,一如既往地满足客户所需,提供高质量的产品和服务,并与重要的供应商保持着牢固的合作伙伴关系。”

更重要的是,盖瑞特形成了新的融资和资本结构。

在公司重新上市时,盖瑞特拥有约6503万股已发行和流通在外的普通股。此外,盖瑞特拥有约2亿4777万新的A系列可转换优先股,这些优先股可转换为普通股,并在转换后拥有与普通股同样的投票权。

重组计划取消了以前的石棉赔偿和盖瑞特在2018年分拆时对霍尼韦尔的所有相关债务,并解决了盖瑞特和霍尼韦尔之间的所有诉讼。

为取消石棉赔偿,盖瑞特在重新上市时向霍尼韦尔支付了第一笔总额为3.75亿美元的现金款项,还向霍尼韦尔发行B系列优先股,使霍尼韦尔有权从2022年至2030年收取一些现金款项。系列优先股可随时按现值偿还(截至重新上市之日,按约定的7.25%贴现率计算,约为5.84亿美元)。

盖瑞特还获得12.5亿美元的等额定期贷款,以及3亿美元的新循环信贷融资。